Indexa Capital y Finizens son, junto con MyInvestor, los dos roboadvisors más citados cuando se habla de planes de pensiones indexados de bajo coste en España. Si estás dudando entre uno u otro, aquí tienes una comparativa directa, punto por punto.
Quiénes son y desde cuándo operan
Indexa Capital es el roboadvisor con más patrimonio gestionado en planes de pensiones de España, y fue pionero al lanzar sus primeros planes en 2016. Finizens opera en el mercado español desde 2015, con un enfoque también de gestión indexada pero con algunas diferencias relevantes en su cartera y su política de comisiones.
Comparativa directa
| Indexa Capital | Finizens | |
|---|---|---|
| Estructura del plan | Un plan de renta variable y otro de renta fija, combinados en hasta 10 carteras según tu perfil de riesgo | Cartera diversificada indexada, con exposición internacional a más de 22.000 posiciones |
| Diversificación | Renta variable y renta fija global | Incluye, además, activos poco habituales en este producto: REITs inmobiliarios y oro |
| Comisión total aproximada | ~0,40% (0,355% gestión + 0,048% depósito, más el coste de los ETFs subyacentes) | Comisión competitiva, con un descuento adicional del 0,02% por cada año de permanencia en la entidad |
| Aportación mínima | 50€ | Consulta la cifra vigente directamente en Finizens; puede variar según el tipo de aportación |
| Oferta específica para autónomos (PPES) | Sí, «Indexa Empleo Autónomos», gestionado con Caser Pensiones y promovido por el Colegio de Ambientólogos de Cataluña (COAMB), contratación 100% online | No hemos encontrado, a fecha de esta actualización, un PPES propio de Finizens para autónomos; ofrecen plan individual |
| Traspaso desde otro plan | Sí, sin impacto fiscal | Sí, sin impacto fiscal, promocionado activamente por la entidad |
| Filosofía de comisiones | Comisión fija según el patrimonio gestionado, con bajadas históricas periódicas desde su lanzamiento | Comisión decreciente con la antigüedad del cliente (fidelización explícita) |
La diferencia más relevante para un autónomo: el PPES
Si eres autónomo y quieres aprovechar el límite ampliado de 5.750€ (1.500€ de plan individual + 4.250€ de PPES), esta es la diferencia que más debería pesar en tu decisión: Indexa ofrece un PPES propio («Indexa Empleo Autónomos»), con contratación 100% online, mientras que en el caso de Finizens no hemos localizado, a la fecha de esta actualización, un producto equivalente específico para autónomos. Esto no significa que Finizens sea peor opción en términos absolutos, pero si tu prioridad es concentrar todo tu ahorro fiscal como autónomo en una sola entidad, Indexa te lo permite directamente y Finizens, a día de hoy, no.
Te recomendamos confirmar este punto directamente en la web de Finizens antes de descartar la opción, ya que la oferta de estos roboadvisors evoluciona con cierta frecuencia.
La filosofía de comisiones: fija vs decreciente con la antigüedad
Otra diferencia interesante para quien piensa a muy largo plazo: Finizens reduce su comisión de gestión un 0,02% por cada año que permaneces como cliente, lo que premia la fidelidad y puede traducirse en un ahorro extra si tienes claro que no vas a mover tu dinero en 15-20 años. Indexa, por su parte, ha ido bajando sus comisiones de forma periódica para todos sus clientes por igual desde su lanzamiento (varias reducciones desde 2016 hasta la fecha), un enfoque distinto pero que también ha beneficiado históricamente a sus partícipes.
Diversificación: ¿importa tener REITs y oro en la cartera?
La inclusión de REITs inmobiliarios y oro en la cartera de Finizens es un matiz que no debe sobrevalorarse ni infravalorarse: aporta una fuente de diversificación adicional frente a la combinación clásica de renta variable y renta fija de Indexa, pero no convierte automáticamente a un plan en «mejor» que el otro. Ambos enfoques son razonables dentro de una filosofía de gestión pasiva e indexada; la diferencia de resultado a largo plazo dependerá de la evolución de esos activos, algo que ninguno de los dos puede garantizar de antemano.
Cuál elegir según tu situación
- Si eres autónomo y quieres aprovechar el límite completo de 5.750€ con una sola entidad: Indexa te lo permite directamente gracias a su PPES propio.
- Si tienes claro que vas a mantener tu plan 15-20 años sin tocarlo: la comisión decreciente de Finizens puede terminar siendo más barata a muy largo plazo.
- Si valoras la diversificación en activos reales (inmobiliario, oro): Finizens incorpora esta dimensión de forma más explícita que Indexa.
- Si prefieres el roboadvisor con más trayectoria y mayor volumen gestionado en pensiones en España: Indexa lleva más tiempo operando específicamente en este producto y gestiona un patrimonio mayor.
Lo que tienen en común
Más allá de sus diferencias, ambos comparten lo esencial de un buen plan de pensiones indexado:
- Gestión pasiva, replicando índices en lugar de intentar «batir al mercado» con gestión activa.
- Comisiones muy por debajo del máximo legal (1,50% de gestión + 0,25% de depósito), lo que ya de partida los sitúa mejor posicionados que la mayoría de planes de banca tradicional.
- Contratación y traspaso 100% online, sin necesidad de acudir a una oficina física.
- Traspaso desde otros planes sin impacto fiscal, lo que te permite moverte de una entidad a otra sin coste añadido si cambias de opinión en el futuro.
Preguntas frecuentes
¿Puedo tener un plan en Indexa y otro en Finizens a la vez? Sí, no hay ninguna restricción legal para tener planes de pensiones en distintas entidades simultáneamente, aunque el límite total de aportación con deducción fiscal es el mismo independientemente de en cuántos productos lo repartas.
¿Cuál ha tenido mejor rentabilidad histórica? No lo indicamos en esta comparativa de forma explícita porque el histórico de ambos roboadvisors en el producto concreto de planes de pensiones es todavía limitado en años, y una comparación de rentabilidad a tan corto plazo tiene escaso valor predictivo para un producto pensado para décadas. Prioriza comisiones y política de inversión sobre la rentabilidad reciente.
¿Puedo cambiar de perfil de riesgo dentro del mismo plan sin traspasarlo a otra entidad? Ambas entidades permiten ajustar el perfil de riesgo dentro de su propia oferta; consulta las condiciones exactas de cada una en el momento de contratar.
Fuentes y normativa de referencia: información pública y folletos comerciales publicados por Indexa Capital y Finizens; INVERCO (rankings de patrimonio y aportaciones netas de planes de pensiones). Las comisiones, aportaciones mínimas y productos ofrecidos por ambas entidades pueden cambiar; confirma siempre los datos actualizados directamente en sus webs oficiales antes de contratar. Este artículo tiene fines informativos y no constituye recomendación de inversión personalizada.